5月9日晚间(jiān)，A股上市公司金证(zhèng)股(gǔ)份发(fā)布的一(yī)则公(gōng)告，在期(qī)货圈刷屏。

　　公告显示，金证股(gǔ)份正在筹划发(fā)行股份及(jí)支付现金购买上海(hǎi)文华财经资讯股(gǔ)份有(yǒu)限公司（下称文华财经）90.97％股权事项，同时募集配套(tào)资金。公司股票(piào)将于2023年(nián)5月10日（星期三(sān)）开市起开始(shǐ)停牌(pái)，预(yù)计停(tíng)牌时间不超过10个(gè)交易(yì)日。

　　文华(huá)财(cái)经两次(cì)冲击IPO无果(guǒ)

　　文华财经系头(tóu)部(bù)期货软件商。公开(kāi)资料显示，截(jié)至2021年年末(mò)，文华财(cái)经与国内139家期货公司合作，占国内(nèi)期(qī)货公司总数的92.67％。截至2021年12月，文华财经PC端交易软件的月活跃用户数（MAU）为58.19万人，移动(dòng)端随身行软件的月活跃用户数(shù)（MAU）为(wèi)150.94万人。

　　2015年(nián)以来，文华财经曾两(liǎng)次冲(chōng)击A股(gǔ)IPO，但均未(wèi)能(néng)叩开(kāi)资(zī)本市场大门。

　　文(wén)华财(cái)经的第一次IPO之旅要追溯到2015年(nián)，当年(nián)11月(yuè)，文华财经首次报送创业板IPO申请资料。不(bù)过(guò)，在经(jīng)历两年多的漫长等待(dài)后(hòu)，2018年4月，深(shēn)交所决(jué)定终(zhōng)止(zhǐ)审查，文华财经(jīng)此次创业板IPO闯(chuǎng)关失败。

　　2021年(nián)6月，文华财经再(zài)次递(dì)交招股书，拟冲刺创业板IPO。2022年6月，文华(huá)财经(jīng)申请(qǐng)撤回(huí)发(fā)行上市申请(qǐng)文件，深交所决定终止对其首次公开发行股票并(bìng)在(zài)创业板上市的审核。文华财经第二次IPO也无(wú)果而终。

　　金证股份昨晚发布的(de)公告显示，本(běn)次交易事项(xiàng)尚(shàng)处于(yú)筹划阶段，公司目(mù)前正与交易意向方接洽(qià)，初步确定(dìng)的交易对方包括尚守(shǒu)哲、大(dà)连经(jīng)一卓远管理咨询合伙企(qǐ)业(yè)（有限(xiàn)合伙）（下(xià)称大(dà)连经一）、苏州中(zhōng)新兴(xīng)富新(xīn)兴产业投资(zī)合(hé)伙企业（有限合伙）（下(xià)称苏州中新）、上(shàng)海经一投(tóu)资管理合伙企(qǐ)业(yè)（有限合伙）（下称(chēng)上(shàng)海经一）、上海兴富(fù)创业投(tóu)资(zī)管(guǎn)理(lǐ)中心(xīn)（有限合伙）（下称兴富创投）、王凯及杨孝胜，前述(shù)交易对方合计持有标(biāo)的公司90.97％的股权。

　　金证股份表示(shì)，根据《上市公司(sī)重大资产重组管(guǎn)理办法（2023修订）》和《上(shàng)海证券交易所股票上市(shì)规(guī)则（2023年2月修(xiū)订）》等(děng)相关(guān)规定，本次交易前，交易对方(fāng)与公(gōng)司不存(cún)在关(guān)联关系。本次交易完成后，交易(yì)对方(fāng)尚守哲持有公司的(de)股份比(bǐ)例预计(jì)将超过(guò)5％，本次交易预计将构成关(guān)联交易。本次交易前，公司无(wú)控(kòng)股股(gǔ)东(dōng)、实(shí)际控制人；本(běn)次交易完成后，公(gōng)司第一大(dà)股东不会发(fā)生(shēng)变化(huà)，且不存在(zài)实际支配公司股份(fèn)表决权超过30％的股东，公司(sī)仍将(jiāng)无控股股东、实际控制人(rén)，预计(jì)不构(gòu)成(chéng)公司重大资产重组。

　　文华财(cái)经注册资本4000万元，实(shí)际控制人为该(gāi)公司董事(shì)长兼总经理尚(shàng)守哲(zhé)。根(gēn)据文华财经此前(qián)披露的(de)招股书，截至2021年(nián)年底(dǐ)，尚守哲对文(wén)华财经的(de)直接持股(gǔ)比例为64.353％，此(cǐ)外，还通(tōng)过大连经(jīng)一和上海经一分别(bié)控制文(wén)华财经9％和4.95％的股份，合计控制78.303％的(de)股份。

　　其(qí)他交(jiāo)易对方中，苏州中新(xīn)、兴富创投、王(wáng)凯(kǎi)及杨孝胜对文华(huá)财经的持股比例(lì)分别为4.9655％、3％、2.997％、1.7％。

　　金证股份盈利(lì)能力有(yǒu)望提(tí)升(shēng)

　　作为金(jīn)融科(kē)技全领域服务商(shāng)，金证(zhèng)股份为证券(quàn)、基金(jīn)、银行、期货、信托、交易所(suǒ)、监管机构等行业客户提供全技术栈(zhàn)、全产品线解决方案，同时与(yǔ)政府(fǔ)机关、互联网公司合(hé)作开展包括(kuò)智慧城市在内的数字经济业务。

　　2023年(nián)一季(jì)报显(xiǎn)示，报(bào)告期(qī)内(nèi)，金证(zhèng)股份(fèn)实(shí)现营业(yè)收入12.64亿元，较上年同期增长2.84％；实现归属于上市(shì)公司股东的净(jìng)利润(rùn)-5847.16万元。报告期内，金证股份证券经(jīng)纪业务软件收入较上(shàng)年同期略(lüè)有增长，资管机构软(ruǎn)件收入基(jī)本持(chí)平。报告期内，数字经济业务因验(yàn)收的大型(xíng)政务项目成本(běn)增幅大(dà)于(yú)收入增幅，导致(zhì)业(yè)务毛利率(lǜ)及利润下降(jiàng)。报告(gào)期内公司确(què)认投资收益-1748万元，较上年同期减少2035万元(yuán)，主要是联营企业投资收益(yì)减少所致(zhì)。

　　截(jié)至(zhì)2023年3月底，金证股份总(zǒng)资产64.27亿(yì)元，净资产(chǎn)36.70亿元(yuán)。

　　金证股份2022年年报显示(shì)，报告(gào)期(qī)内，公(gōng)司实(shí)现(xiàn)营(yíng)业收入64.78亿元，同(tóng)比下降2.52％；实现归属(shǔ)于上市公(gōng)司股东的净利(lì)润2.69亿元，同(tóng)比增长7.96％。

　　分业务来看(kàn)，金融行(xíng)业业务方面，2022年，金证股份(fèn)实现(xiàn)营(yíng)业(yè)收(shōu)入(rù)23.25亿元，同比增(zēng)长(zhǎng)7.25％。金证股(gǔ)份认为(wèi)，公司金融行业的增长主要得(dé)益于两方面的(de)因素：一是(shì)公司(sī)在证券市(shì)场行业占有率基础稳定(dìng)，核心产品需求刚性，公司加快产品(pǐn)新一代产品布局、积极(jí)推进项目上线验收。二是(shì)在资管领域加强了资管IT业务发展力度，在多个核(hé)心产(chǎn)品和技术上(shàng)形成(chéng)领先优势(shì)，开始进入收获期。

　　非(fēi)金融行(xíng)业业务方(fāng)面，2022年，金证股份收入为(wèi)41.35亿元，同比下降7.49％。主要包括数(shù)字经(jīng)济业务、IT设备(bèi)分销业务及(jí)科技园租赁业务。金证股份(fèn)解(jiě)释称(chēng)，非金融行业的收入下降(jiàng)，主要(yào)由于(yú)公司在数字经(jīng)济业务上，不同程(chéng)度(dù)受到需求端的(de)影响，项目跟进(jìn)、工程实施、验收(shōu)结算审计等存在滞后。

　　毛利率(lǜ)方面，2022年(nián)，金证(zhèng)股份综合毛(máo)利率(lǜ)为22.32％，较上(shàng)年增加(jiā)1.97个百分(fēn)点。其中，金融行业业(yè)务(wù)毛利率50.41％，较(jiào)上年增加3.48个百(bǎi)分点；非金融科技业务毛(máo)利率6.53％，较(jiào)上年下降0.93个百分点。

　　交(jiāo)易标(biāo)的业绩(jì)表(biǎo)现上，公开资(zī)料(liào)显示，2019—2021年，文华(huá)财经营业收入分(fēn)别为20992.73万元、19207.84万元和23070.03万元；归属于(yú)母公司股东的净利润分别为7843.68万元、7577.47万元和(hé)8512.54万元。

　　2019—2021年(nián)，文华(huá)财经(jīng)营业毛(máo)利分别为16585.62万元、14177.11万元及17168.10万元，综(zōng)合毛利率分别为79.01％、73.81％和74.42％。

　　截(jié)至2021年年(nián)底，文华(huá)财经总资产为31708.21万(wàn)元，所有者(zhě)权益为19722.56万元，资(zī)产(chǎn)负债率为(wèi)37.80％。

　　不难看出，无论从资产规模和盈利能力来看(kàn)，金证股(gǔ)份(fèn)均(jūn)远高于文华财经，但文华(huá)财经的毛利率显著(zhù)高于金证股(gǔ)份，无疑是一块(kuài)优质资(zī)产(chǎn)。

　　有业(yè)内人士认为，如果本次交易(yì)得(dé)以顺利实(shí)施，对于金证股份而言，文华财(cái)经的优质资产(chǎn)注入后，其盈(yíng)利能力将进一(yī)步提升；对于(yú)文华(huá)财经而言，多年谋求上市无果后(hòu)，可以实现“曲(qū)线上市”。

　　值得注意(yì)的(de)是，在昨晚发布的公告中，金证股份并未披露具体的交易(yì)细节，例如交易对(duì)价等(děng)。公告显示，2023年(nián)5月9日，金证股份与主要交易对(duì)方(fāng)就(jiù)本次交易签署(shǔ)了(le)《意向协议(yì)书》，公司(sī)拟(nǐ)向主要交易对方发行股份及(jí)支(zhī)付现(xiàn)金的方式购买其持(chí)有(yǒu)的文华(huá)财经90.97％的(de)股(gǔ)权。上述《意向协议(yì)书》仅为(wèi)交易(yì)各方关于本(běn)次交(jiāo)易的初步合作意向(xiàng)，交易各(gè)方在本次交易中的具(jù)体权利义务(wù)以(yǐ)及各(gè)项安排以(yǐ)交易(yì)各方(fāng)最终签署的(de)正式交易(yì)协议为准。

　　金证(zhèng)股(gǔ)份(fèn)还进行了风险提示：截至目前，本(běn)次(cì)交易仍(réng)处于(yú)筹划阶段，交易双方尚(shàng)未(wèi)签署正式(shì)的交(jiāo)易协(xié)议，本次(cì)交易尚需(xū)履行必要的内(nèi)部决策程(chéng)序，并经(jīng)有权监(jiān)管机构批准后方可正(zhèng)式实施，本次(cì)交易最终能否实施尚(shàng)存在(zài)较大(dà)不确定性。

　　股价(jià)表现(xiàn)上，经历了2020—2022年连续3年的下跌之后，今(jīn)年(nián)以来(lái)，金证股份股价步入上(shàng)升(shēng)通道。截至5月9日收盘，金证股份股价报18.94元/股，年(nián)内涨(zhǎng)幅高达84.06％，总市值178亿(yì)元。

未经允许不得转载：连云港装饰公司,豪泽装饰 堪用是什么意思拼音，堪是什么意思解释