民生宏(hóng)观 · 周(zhōu)君芝团队

　　导读

　　广交(jiāo)会是中国“第一展(zhǎn)"，疫后线(xiàn)下广(guǎng)交终(zhōng)于在4月中旬重(zhòng)启(qǐ)。我们赶赴133届广交会，把握人流交织背后的中国出口暗(àn)线。

　　要(yào)点(diǎn)

　　4月(yuè)中国进(jìn)出口(kǒu)商品交易会（即(jí)广交会）疫后重启(qǐ)线下开展，我们随即赶赴(fù)广(guǎng)交(jiāo)会开展(zhǎn)专项(xiàng)调研，用另一个视(shì)角观察(chá)中国(guó)出口(kǒu)企业现状，并捕(bǔ)捉(zhuō)一些能够反映中国出口长期趋势的线索(suǒ)。

　　通(tōng)过广交会观察(chá)中国企业出(chū)口(kǒu)状况(kuàng)，有两大天然优势。

　　广交会规(guī)模最大(dà)、商(shāng)品种类最全、参(cān)会采购(gòu)商数量多(duō)且国别(bié)广，被誉为“中国第(dì)一展”。

　　以本届广交会为例，厦门是几线城市呢展会面积达到150万(wàn)平(píng)方米，时间跨度从4月15日(rì)至(zhì)5月5日，按照3期分(fēn)别举办，涉(shè)及16个大(dà)类品(pǐn)种，基本(běn)覆盖主(zhǔ)要商品。

　　广交会参展企(qǐ)业所涉及的规模大小和所(suǒ)属地域非(fēi)常广泛(fàn)，包括大量(liàng)中小外贸(mào)企业，也包括行业龙头企业。广交会能够提供充足样(yàng)本，便于我们(men)观察中国(guó)外贸出口(kǒu)企业群像，这是(shì)广交会(huì)反(fǎn)馈中国出口信息的(de)第一大优势。

　　对外贸企(qǐ)业而(ér)言，外贸展(zhǎn)会是重要的拓(tuò)客渠道。新(xīn)增(zēng)客源的数量和质量(liàng)，影响外贸企业长期新增(zēng)订(dìng)单。广交会参会客户(hù)及(jí)参展氛围，能(néng)够为我们(men)把(bǎ)握更长(zhǎng)趋(qū)势的外贸大环境和出口大趋势提(tí)供线索。这是广交(jiāo)会反馈中国出口信息的(de)第二大优(yōu)势。

　　本(běn)次(cì)广(guǎng)交会调(diào)研，我们得(dé)到当(dāng)下(xià)中国出(chū)口企业群像五点特(tè)征，或预示中国出(chū)口趋势。

　　趋势一，客流总(zǒng)体旺盛，然(rán)更多来(lái)自境内采(cǎi)购商(shāng)，欧美(měi)采(cǎi)购商(shāng)流量(liàng)明显低于(yú)往年。

　　本次广交会客流(liú)量相对旺盛，相较以往，今年(nián)境(jìng)内采购商明显(xiǎn)增多。境(jìng)内和境外客流比重达到3:1。往(wǎng)年国(guó)内(nèi)外客户充分交流时，境内(nèi)和(hé)境外采(cǎi)购(gòu)商比例达(dá)到1:1。

　　本次(cì)参展外商以东盟、日韩、非洲为主，还包含部(bù)分中东和俄(é)罗斯客户群体。欧美客户数量明显下降(jiàng)，意味(wèi)着高效益客户不足，毕竟欧美客户属于(yú)高效(xiào)益客户。

　　趋势(shì)二(èr)，“一带一路”沿线国家(jiā)（东南(nán)亚(yà)、俄罗斯和中东）构成中国出口新动能。

　　与我(wǒ)们(men)之前长三角(jiǎo)出口调研(yán)信(xìn)息(xī)一致，本次广交(jiāo)会调研反馈(kuì)，一带(dài)一路(lù)国家订单(dān)增幅较大。其中东南亚订单饱满，俄罗斯和中东因订单总量尚小(xiǎo)。

　　针对俄罗斯和中东国(guó)家订单，中国不同(tóng)类(lèi)型出(chū)口企业感受存异。部分(fēn)企业(yè)表示今年对俄快速增长(zhǎng)，增速(sù)甚至超(chāo)过30％；部(bù)分(fēn)企(qǐ)业则表示今年对俄出口(kǒu)并未发生太大变化(huà)。

　　趋势三，相较(jiào)大型和自主(zhǔ)品牌外(wài)贸企(qǐ)业，小企(qǐ)业和代工企业(yè)出口压力明显更(gèng)大(dà)。

　　企业普(pǔ)遍反(fǎn)馈今年海外(wài)需求较过去(qù)两年明(míng)显走弱，不同规(guī)模和类(lèi)型企业(yè)反馈，它(tā)们具体(tǐ)面临(lín)的出口压力(lì)存在明显差异(yì)。

　　小(xiǎo)型企业普遍(biàn)反馈今(jīn)年(nián)订单(dān)明显(xiǎn)下滑，中大型(xíng)企业反馈今(jīn)年(nián)订单虽有下滑，下滑程度较轻(qīng)，甚至部分大中(zhōng)型(xíng)企业(yè)订单略有增(zēng)长。

　　相较单纯的代加工企(qǐ)业，具备自主品牌的(de)出口(kǒu)企业订单情况相(xiāng)对较好，出口压力较轻。

　　趋势四，2023年中国出口企(qǐ)业仍面临(lín)一(yī)定贸易(yì)摩擦压力。

　　本(běn)次调研反(fǎn)馈，中国外贸企业面(miàn)临较为普遍的贸易摩擦。不仅传统的欧美发达国家对(duì)中国(guó)外贸企业保有持(chí)续(xù)的贸易摩(mó)擦，甚至发(fā)展(zhǎn)中经济体与中国之间(jiān)的贸易(yì)摩擦(cā)也在加(jiā)剧。

　　例如中国对非洲地(dì)区出口的贸易(yì)摩(mó)擦正在(zài)加剧(jù)，主要方式为加(jiā)征关(guān)税，目的在于(yú)保(bǎo)护(hù)本(běn)地制造业发(fā)展；

　　又例如，东(dōng)非共同体对(duì)外关税税率(lǜ)分三(sān)档(dàng)，终(zhōng)端消费品25％、中间(jiān)产品10％、原材料(liào)和资本货物0％。设置关税的初(chū)衷是为保护本(běn)地制造业免受廉价进口(kǒu)竞争。

　　趋(qū)势五，中国出口(kǒu)企(qǐ)业产(chǎn)业转(zhuǎn)移范围正在扩大，转移(yí)进程(chéng)正在加速。

　　调(diào)研企(qǐ)业普遍反馈(kuì)，受关税税率和劳动力成本因(yīn)素(sù)影(yǐng)响，当前(qián)中国企业已经开(kāi)始产业转移。疫情之(zhī)后产业转移浪潮加(jiā)速，头部大型(xíng)企业(yè)是这一轮产业转移浪潮中的(de)主体。

　　目录

　　正文

　　引言

　　3月中(zhōng)旬，我(wǒ)们开(kāi)展杭州外贸专项调(diào)研，随后发布《中国出(chū)口(kǒu)的优势与忧(yōu)虑》和《中国(guó)产业(yè)转移的三点现实(shí)》两篇专题报告，提示中国出口两(liǎng)点超(chāo)预期表现(xiàn)：

　　一是今年(nián)一季度中(zhōng)国出口(kǒu)订单厦门是几线城市呢和金额(é)或将大增，主因(yīn)去年底订单(dān)转移至年初(chū)；

　　二是疫(yì)情(qíng)之后中(zhōng)国(guó)出(chū)口(kǒu)企业迎来产业转(zhuǎn)移浪潮，并影响中国出口产品(pǐn)结构。

　　4月中国进出口(kǒu)商品交易会(huì)（即(jí)广交会）疫后重启线下开展，我们前往广州进行专项调研，从另一个角度观察中(zhōng)国当(dāng)下出(chū)口(kǒu)现(xiàn)状以及中国出口(kǒu)企(qǐ)业(yè)面临(lín)的长(zhǎng)期趋(qū)势。

　　一、外贸展会(huì)能够反映出口的大环境和(hé)大趋势

　　对外贸企业而言，外贸展会是一个重要的拓客渠道(dào)，能够集中高效拓(tuò)展新(xīn)客户群体。新(xīn)增客源的数(shù)量(liàng)和质量，影响外贸企业长期新增订单(dān)规模(mó)。

　　值得注意的是，外贸(mào)展会(huì)新拓客户并不(bù)意味着当期订单暴增。短期之内海关总署统计(jì)的出(chū)口订(dìng)单主要与之前(qián)客户签(qiān)订的(de)老(lǎo)订单相关。外贸展(zhǎn)会反映的是更长(zhǎng)期的外贸(mào)大(dà)环境和出口大趋势。

　　二、广交会为(wèi)中国最(zuì)大外贸展会，可(kě)观(guān)察样本(běn)充足

　　广交会作为中国(guó)最大的进出口商品展(zhǎn)会，已经举办133届(jiè)，为中(zhōng)国历史最长的(de)外贸展会(huì)，被誉为“中国第一展”。

　　广交(jiāo)会(huì)的会展规(guī)模最大、商品种类最全(quán)、企业类型最多、参会采(cǎi)购商(shāng)数量最(zuì)多、国别最广，能够(gòu)为我们观察中国外贸出口现(xiàn)状(zhuàng)和趋势提供充足(zú)样本。

　　133届广交(jiāo)会的展会面(miàn)积达到(dào)150万平方米，时间跨度从4月15日至5月5日，按(àn)照3期(qī)分别举办，每期涉及商品种类包括：

　　第一期：电(diàn)子及家电、照明、车辆及配件(jiàn)、机械、五金工具、建材、化工产品、能(néng)源(yuán)；

　　第二期：日用消费品、礼品、家(jiā)居装饰品；

　　第三期：纺织服装(zhuāng)、鞋、办公箱包及休(xiū)闲(xián)用品、医药及医疗保健、食品(pǐn)。

　　133届广交(jiāo)会第1、2期累计参展企业数(shù)量达到2.5万家(jiā)，参展(zhǎn)数量(liàng)较多。

　　三、今年广交(jiāo)会反映当前外贸(mào)环(huán)境五(wǔ)点特征

　　第一，客流旺盛，更多来自境内采(cǎi)购商(shāng)，欧美采购(gòu)商流量明(míng)显低于(yú)往年。

　　结合现(xiàn)场调研企(qǐ)业反馈(kuì)，本次广(guǎng)交会(huì)客流量相当(dāng)旺盛，但(dàn)相较往期展(zhǎn)会，本(běn)次广交会(huì)开放境内采(cǎi)购(gòu)商名额，客流结构上境内采购(gòu)商与(yǔ)境(jìng)外采(cǎi)购商占比为3 ：1。换言之，本次(cì)展(zhǎn)会(huì)更多(duō)人流来自于境内(nèi)采(cǎi)购商(shāng)，往年内外(wài)交流比较充分时(shí)，境内和境外采购商比(bǐ)例达(dá)到1:1。

　　本次(cì)外商结构中，欧美客户数量明(míng)显不(bù)足(zú)，本次境外采(cǎi)购商(shāng)主(zhǔ)要(yào)为(wèi)东(dōng)盟(méng)、日韩(hán)、中(zhōng)东、俄罗斯和非洲等客户群体。

　　对中国外贸企业而言，欧美客户(hù)属于高效益客户，欧美采购商数量下降，意味着(zhe)本次广交会反馈出(chū)来的(de)信息(xī)是当下高效益客户占比有(yǒu)所下降(jiàng)。

　　根据部分企业反馈(kuì)，本次欧美客户数量偏少(shǎo)，可能和过去3年欧美(měi)跨境(jìng)电商发展(zhǎn)迅速有关(guān)，部分采购商已经不直接前往线下(xià)展(zhǎn)会(huì)。

　　第二，“一带一路”沿线国家构成出口新动能。

　　与近期出口数据相匹配，调研企业反馈“一带一路”国家的订单(dān)增幅较为(wèi)明显。除(chú)东南亚外(wài)，俄罗斯和中东整(zhěng)体的采(cǎi)购(gòu)规模相对(duì)偏小。

　　因此，针对俄罗斯和中(zhōng)东客户订单，不同企业之间感(gǎn)受存在(zài)明(míng)显(xiǎn)差异。部分企业表示今年(nián)对俄(é)增长超过30％，部分企业则表示对俄出口并未(wèi)增长。

　　和前次调研结果相近(jìn)，企业普(pǔ)遍反馈欧美(měi)出口动能最为疲弱，日(rì)韩(hán)需求相(xiāng)对平稳。

　　第三，相(xiāng)较大型和自主品牌外贸企业，小企业和代工(gōng)企业出口压力(lì)明显更大。

　　企业普遍反馈(kuì)目前(qián)海外需求较过去2年(nián)有明(míng)显走弱，不同规模和类型的(de)企业所面(miàn)临的出口压力存在(zài)明显差异。

　　小型(xíng)企业普(pǔ)遍(biàn)反馈今(jīn)年(nián)订单下滑明显，而中大型(xíng)企(qǐ)业则反馈今年订单虽有下滑，但程(chéng)度相对(duì)较轻，甚至部分企业存在订单略增的情况。

　　此外，相(xiāng)较于单(dān)纯(chún)的代(dài)加工企(qǐ)业，具(jù)备自主品牌(pái)的(de)外贸企业反(fǎn)馈今(jīn)年订(dìng)单情况相对较好(hǎo)，出口压力较轻。

　　第四，2023年(nián)中(zhōng)国出口企业仍面临一定贸易摩擦(cā)压力(lì)。

　　本次广交(jiāo)会参展企业反馈(kuì)，中(zhōng)国(guó)外贸(mào)企业(yè)正(zhèng)面(miàn)临较(jiào)为广(guǎng)泛的贸易摩擦。中国和欧美发(fā)达国(guó)家之间存(cún)在(zài)贸易摩擦，除此之外，中国企业同(tóng)样面临其他地区贸(mào)易摩擦增(zēng)大，例如中国对非洲地(dì)区出口的贸(mào)易摩擦正在加剧，主要方式为(wèi)加征关税(shuì)，目的在于保护(hù)本地制(zhì)造业发(fā)展。

　　2022年(nián)7月东非(fēi)共同体正式(shì)实行第四档35％的共同(tóng)对外关税的决定，计划(huà)纳入的商品包(bāo)括：乳制品(pǐn)、肉产品(pǐn)、谷(gǔ)物、食用油、饮(yǐn)料(liào)和酒类、食糖及(jí)糖果、水(shuǐ)果、坚(jiān)果、咖啡、茶(chá)叶、鲜花、调(diào)味品、家具、皮革品、棉纺织品、服(fú)装、钢(gāng)铁(tiě)产品和陶瓷产品(pǐn)等。

　　原先东非共体共同对外关税税率分三(sān)档，终端消费品25％、中间产品10％、原材料和资本货物0％。初衷是保护本地制造业免受廉价进(jìn)口竞争。

　　第(dì)五(wǔ)，中国(guó)出(chū)口企业产业转(zhuǎn)移范围正在扩大，转移进(jìn)程正在加(jiā)速。

　　调(diào)研企业(yè)普遍反馈，受关税税率和劳(láo)动力成本因(yīn)素(sù)影响，当前中国企业存在产业(yè)转(zhuǎn)移。疫情之(zhī)后产业转移浪(làng)潮(cháo)加速，头(tóu)部大型企(qǐ)业是产业转移的主要主体。

　　企业反馈产(chǎn)业转移主(zhǔ)要流向东南亚，目前也开始(shǐ)流(liú)向非洲等(děng)地。产业转(zhuǎn)移(yí)至当地，生产得到(dào)的产(chǎn)成品也主要是为(wèi)销售(shòu)于当地。

　　此外，产业转(zhuǎn)移(yí)对中国出口(kǒu)份额影响上(shàng)，企(qǐ)业反馈和宏观(guān)数据(jù)表现有所差(chà)异。其(qí)中，出口份额(é)数据显示，中国出口(kǒu)劳(láo)动密集型产品(pǐn)的订单近年来呈现持续下(xià)降(jiàng)；但(dàn)大部(bù)分调研企(qǐ)业认(rèn)为转(zhuǎn)移产能尚不构(gòu)成竞争(zhēng)威胁，向东(dōng)南亚转(zhuǎn)移的订单规(guī)模较小(xiǎo)。

　　风险提示

　　调(diào)研样本企业数量与范围有限；海外经(jīng)济衰退(tuì)超(chāo)预期(qī)。

　　本文来自民生证券研(yán)究院于2023年5月8日发布的(de)报(bào)告(gào)《民(mín)生宏观调研系列(liè)之三：广交会下(xià)的出(chū)口群像》

未经允许不得转载：连云港装饰公司,豪泽装饰 厦门是几线城市呢